Protective Collar con Dividendi
Collar su azioni con dividendi: proteggi il capitale + incassi dividendi + riduci costo con Call venduta. Ottimizza reddito.
Tipo: Protettiva + Income | Difficoltà: Intermedio | Costo: Variabile (spesso zero)
Metriche Chiave
Max Profitto
Strike Call - Prezzo Azioni + Dividendi
Max Perdita
Prezzo Azioni - Strike Put + Dividendi
Break-even
Prezzo Azioni - Dividendi
Vantaggi
- ✅ Protezione downside \n
- ✅ Incassi dividendi \n
- ✅ Costo ridotto o zero \n
- ✅ Adatto a portafogli income
Svantaggi
- ⚠️ Profitto limitato \n
- ⚠️ Perdi upside oltre Call \n
- ⚠️ Gestione trimestrale \n
- ⚠️ Dividendi tassati
Quando Usare Protective Collar con Dividendi
Usa Protective Collar con Dividendi quando possiedi azioni dividend-paying e vuoi protezione senza costi. Ideale per portafogli income che vogliono proteggere capitale e mantenere dividendi. Perfetto per mercati incerti.
Esempio Pratico
Possiedi azioni XYZ a €100 (dividendo 4% annuo)
\n• Compri Put strike 95 a €3
\n• Vendi Call strike 110 a €3
\n• Costo netto: €0
\n• Dividendo annuo: €4
\n• Max profitto: €14
\n• Max perdita: €1
Parametri dell'Opzione
Modifica i parametri per vedere come cambiano le Greeks in tempo reale
$100.00
$50$150
$100.00
$50$200
30 giorni
1 giorno1 anno
25%
5%100%
Greeks Calcolate
Price
$3.06
Delta
0.537
Gamma
0.0554
Theta
-0.054
Vega
0.114
Rho
0.042
Delta e Gamma vs Prezzo del Sottostante
Come cambiano Delta e Gamma al variare del prezzo dell'azione
- Delta
- Gamma
Theta e Decadimento del Prezzo nel Tempo
Come l'opzione perde valore con il passare del tempo (time decay)
- Theta
- Price